Search Result of "exchanges"

About 43 results
Img

งานวิจัย

การไหลของข้อมูลในตลาดสินค้าเกษตรล่วงหน้า (2013)

หัวหน้าโครงการ:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์

แหล่งทุน:ตลาดสินค้าเกษตรล่วงหน้าแห่งประเทศไทย

ผลลัพธ์:วารสาร (2)

Img
Img
Img
Img
Img
Img
Img

การประชุมวิชาการ

Price Volatility and Trading Activity in Asian Commodity Futures Exchanges

ผู้แต่ง:ImgDr.TANACHOTE BOONVORACHOTE, Associate Professor, ImgKritika Lakmas,

การประชุมวิชาการ:

Img

Img
Img
Img
Img

ผลงานตีพิมพ์ในวารสารวิชาการ

Seasonality of water and carbon dioxide exchanges at a teak plantation in northern Thailand

ผู้แต่ง:ImgIgarashi, Y., ImgTanaka, N., ImgTanaka, K., ImgYoshifuji, N., ImgSato, T., ImgMr.Chatchai Tantasirin, Assistant Professor, ImgSuzuki, M.,

วารสาร:

Img Img

Img
Img

งานวิจัย

Determinants and Financial Impacts of the Decision to Cross List: ASEAN Exchanges and Economics Integration Approaches (2012)

หัวหน้าโครงการ:Imgดร.ณัฐวุฒิ คูวัฒนเธียรชัย, ผู้ช่วยศาสตราจารย์

แหล่งทุน:กองทุนพัฒนาคณะบริหารธุรกิจ

ผลลัพธ์:วารสาร (1) ประชุมวิชาการ (1)

Img
Img
Img

ที่มา:วิทยาสารเกษตรศาสตร์ สาขา สังคมศาสตร์

หัวเรื่อง:ไม่มีชื่อไทย (ชื่ออังกฤษ : Price Discovery in Developed and Emerging Commodity Futures Exchanges)

ผู้เขียน:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์, Imgปิยลักษณ์ หนูดำ

สื่อสิ่งพิมพ์:pdf

Abstract

This study investigates the price discovery process in developed and emerging agricultural commodity futures exchanges. The results of Vector Error Correction Models (VECM) show that price discovery mechanism mostly works in all developed and emerging commodity futures exchanges except in white corn contracts of the Republic of South Africa Exchange and soybean contracts of Indian Exchange. However, the spot price of some commodity in some countries lead futures price. The empirical results reveal that wheat contracts of U.S., Malaysia?s crude palm oil contracts, RSS3 contracts and white rice 5% contracts of Thailand contribute to over 75 percent of information share in price discovery.

Article Info
Kasetsart Journal of Social Sciences -- formerly Kasetsart Journal (Social Sciences), Volume 032, Issue 2, May 11 - Aug 11, Page 201 - 213 |  PDF |  Page 

Img

ที่มา:วิทยาสารเกษตรศาสตร์ สาขา สังคมศาสตร์

หัวเรื่อง:ไม่มีชื่อไทย (ชื่ออังกฤษ : Price volatility, trading volume, and market depth in Asian commodity futures exchanges)

ผู้เขียน:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์, ImgKritika Lakmas

สื่อสิ่งพิมพ์:pdf

Abstract

This paper empirically investigates the impact of trading activity including trading volume and open interest on price volatility in Asian futures exchanges. Trading volume and open interest represent market information for investors. This study uses three different definitions of volatility: (1) daily volatility measured by close-to-close returns, (2) non-trading volatility measured by close-to-open returns, and (3) trading volatility measured by open-to-close returns. The impact of trading volume and open interest on price volatility is investigated. Following Bessembinder and Seguin (1993), volume and open interest are divided into expected and unexpected components. The GARCH (1,1) model is employed using expected and unexpected components of trading activity (volume and open interest) as explanatory variables. The results show a positive contemporaneous relationship between expected and unexpected trading volume and volatility, while open interest mitigates volatility. Policy makers can use these findings to suggest to investors that trading activity (volume and open interest) is a proxy of market information flowing to exchanges, especially unexpected trading activity. New information flowing to exchanges can mostly be noticed in unexpected trading volumes and open interests.

Article Info
Kasetsart Journal of Social Sciences -- formerly Kasetsart Journal (Social Sciences), Volume 037, Issue 1, Jan 16 - Apr 16, Page 53 - 58 |  PDF |  Page 

Img

ที่มา:วิทยาสารเกษตรศาสตร์ สาขา สังคมศาสตร์

หัวเรื่อง:ไม่มีชื่อไทย (ชื่ออังกฤษ : Trader Types Observed by Volume and Price Volatility Relationship in Futures Exchanges)

ผู้เขียน:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์, Imgปิยลักษณ์ หนูดำ

สื่อสิ่งพิมพ์:pdf

Abstract

This study observes the trader types between developed and emerging commodity futures exchanges. Relationship between trading volume and volatility are investigated in contemporaneous and dynamic relations. The results show fewer heterogeneous trader types in emerging exchanges even though their trading volumes are higher than those of developed exchanges. Regulators of emerging futures exchanges should develop both trading activities and increase of trader types in their exchanges.

Article Info
Kasetsart Journal of Social Sciences -- formerly Kasetsart Journal (Social Sciences), Volume 032, Issue 1, Jan 11 - Apr 11, Page 16 - 28 |  PDF |  Page 

Img

ที่มา:กองทุนพัฒนาคณะบริหารธุรกิจ

หัวเรื่อง:Determinants and Financial Impacts of the Decision to Cross List: ASEAN Exchanges and Economics Integration Approaches

หัวหน้าโครงการ:Imgดร.ณัฐวุฒิ คูวัฒนเธียรชัย, ผู้ช่วยศาสตราจารย์

123