Search Result of "commodity futures exchange"

About 8 results
Img
Img
Img

ที่มา:วิทยาสารเกษตรศาสตร์ สาขาสังคมศาสตร์

หัวเรื่อง:ความสัมพันธ์ระหว่างปริมาณการซื้อขายและอัตราผลตอบแทนในตลาดสินค้าเกษตรล่วงหน้า

Img

ที่มา:ทุนส่วนตัว

หัวเรื่อง:การศึกษาความสัมพันธ์ระหว่างปริมาณการซื้อขายและอัตราผลตอบแทนในตลาดสินค้าเกษตรล่วงหน้า

หัวหน้าโครงการ:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์

Img

ที่มา:วิทยาสารเกษตรศาสตร์ สาขา สังคมศาสตร์

หัวเรื่อง:ไม่มีชื่อไทย (ชื่ออังกฤษ : Relationship Between Trading Volumes and Returns on Commodity Futures Exchanges)

ผู้เขียน:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์, Imgมณฑินี ทองสิทธิ์

สื่อสิ่งพิมพ์:pdf

Abstract

This study shows the relationship between trading volumes and returns in developed and emerging commodity futures exchanges. GARCH models were employed to show that trading volumes affect the volatility of returns. However, the trading volumes variables can reduce the impact of GARCH substantially. Moreover the relationship between the trading volumes and returns in developed commodity futures exchanges are positively contemporaneous. This evidence support the mixture of distribution model in developed commodity futures exchanges. However, the trading volume variables can better explain the returns equation in emerging commodity futures exchanges than in well-developed commodity exchanges. This implies that well developed commodity futures exchanges are more efficient at a weak-form level. The result of the arrival of news in the market can have an impact on the conditional volatility of some contracts in both exchanges. The existence of the leverage effect would imply that bad news (negative returns) has a greater impact on volatility than good news (positive returns) does for some contracts in both exchanges.

Article Info
Kasetsart Journal of Social Sciences -- formerly Kasetsart Journal (Social Sciences), Volume 034, Issue 1, Jan 13 - Apr 13, Page 77 - 91 |  PDF |  Page 

Img

ที่มา:วิทยานิพนธ์ ปริญญาโท (จาก: บัณฑิตวิทยาลัย และ สำนักหอสมุด มก.)

หัวเรื่อง:การศึกษาความสัมพันธ์ระหว่างปริมาณการซื้อขายและอัตราผลตอบแทนในตลาดสินค้าเกษตรล่วงหน้า

ผู้เขียน:Imgมณฑินี ทองสิทธิ์

ประธานกรรมการ:Imgดร.ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์

สื่อสิ่งพิมพ์:Library Collection

Img
Img

Researcher

ดร. ธนโชติ บุญวรโชติ, รองศาสตราจารย์

ที่ทำงาน:ภาควิชาเทคโนโลยีอุตสาหกรรมเกษตร คณะอุตสาหกรรมเกษตร บางเขน

สาขาที่สนใจ:Market Microstructure, Futnres Exchange, Risk Management, Fixed-Income Securities

Resume